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撰文：雷鼎鸣
           
香港人均寿命之长几乎冠?全球，女的87岁，男的82岁；但对已届退休年龄或已退休的长者而言，上述预期寿命恐怕是低估。未来医学进步快速，我相信很大比例的一些刚退休长者可能会活过90岁，甚至100岁，女性尤其如此。

长寿是福，但这种福气需要物质基础，亦即我们不能不问，未来数十年，有无足够的资产可支持生活及医药费。香港公共医疗先进，价钱便宜，有些病需排队等候，但目前对多数港人而言，医疗费用的威胁尚不算大。不过，香港人口老化迅速，政府将来是否有足够经费可维持现时的医疗服务水平，颇成疑问。为了安全计，我们不能不为退休生活预留一些医疗药费，以减不测之风险。

现时开始退休的长者?大多数是婴儿潮的一辈，亦即战后1946至1965年出生的人。这些人数量众多，教育水准不错，加上曾经历过香港的高速发展，也认识贫穷，其生存能力强悍，理财常识一般也不算差劲，他们只要稍为用心，犯错的机会可以降低。长者在理财上有甚么要注意？

每人退休养老的条件都不尽相同，众人皆适合的退休理财方法并不存在，但有几个问题还是要先问一问的。自己及家人年纪有多大？按现时的生活，每月要支出多少？有没有物业或其它资产？将来能否有子女供养？自己的理财能力是否缺乏？自己及配偶健康如何？

假如要预计自己尚有30年可活，每月开支是一万元，自己理财的功力大约只保得住投资回报率与通胀相若；子女又无能力供养自己，那么退休的资金便要360万元才足够。若资金不够，便要按比例减少开支，例如每月开支若是5000元便只需180万的积蓄；生果金是一笔可作帮补的收入，又或子女的孝敬也可计算在内。现时不少长者用钱时都显得谨慎，这是理性的行为，寿命变得这么长，若储蓄不够，减少开支虽非我们所喜，但却是必要的。

当然我们总会希望能在投资上多赚一点，但这要量力而为。退休以后应尽量避免高风险投资，绝不应大手买入各种衍生工具，否则容易出现不测困境。若非家财万贯，输掉一、二千万也面不改容，我相信若有四份一以上的资产放在股票或股票互惠基金，便已达退休人士的警戒线。退休投资的目标应在保本对抗通胀，太过进取并不适宜。投资债券风险较低一点，较适合长者；但炒外汇可免则免，若真的投资外汇，最好能看懂世界各地的金融状况。

若是有房产，可考虑逆按揭。此种投资工具有不同细节，但主要是把楼宇按给银行，自己仍可在此居住，每月尚可取得一笔稳定款项，但过身后楼宇要交给银行。此种计划在港尚未流行，但政府颇有意推广之。

个人理财虽乃小道，但也颇有趣，且可助改善生活。我赞成长者不妨终生学习，年纪大了也找些有水准的理财书来读读，并作小量投资以增学习兴趣。这样可使生活更丰富多彩，多用脑筋也可减低脑退化出现的风险，但切忌投入太多款项，使其成为赌博。